علت سقوط ارز دیجیتال امروز - کدام ارزها برچسب اوراق بهادار خوردند؟

• 22 خرداد 1402
• نویسنده : کارشناس دنیای ترید

بازار ارز دیجیتال در حال ریزش جدی: آیا بازار رمز ارز در حال تجربه‌ی حادثه‌ای مشابه ورشکستگی FTX و سقوط لونا است؟ دلیل ریزش امروز چیست؟

بازار رمزارز هنوز تحت تأثیر پس لرزه‌های شکایت SECعلیه صرافی  بایننس و کوین بیس قرار دارد.

به تازگی گلسنود گزارش داد صرافی بایننس همچنان با جریان خروجی مواجه بوده و اخیراً هشتمین خروجی سنگین خود را معادل ۱۴ هزار بیتکوین تجربه کرده است.

از آنجایی که کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC)، لیست کاملی شامل ارزهای طبقه بندی شده به عنوان اوراق بهادار ثبت نشده و غیرمجاز منتشر کرد، این ارزها هم با خروج سرمایه مواجه شدند.

با توجه به این که صرافی بایننس و کوین بیس دو مورد از بزرگترین صرافی‌های جهان است، هر گونه اقدام علیه این دو صرافی بر کل بازار ارز دیجیتال تأثیر می‌گذارد؛ زیرا موجب گسترش نگرانی از فرار سرمایه از بازار و ریزش‌های گسترده می‌شود. بنابراین، پیگیری اتفاقات و اخبار پیرامون صرافی بایننس بسیار مهم است.

اوراق بهادار چیست؟

اگر یک دارایی مشخصات اوراق بهادار را داشته باشد، باید از تمامی قوانین و مقررات مربوطه تبعیت کند. برای این که مشخص شود یک دارایی جزو اوراق بهادار طبقه بندی می‌شود یا خیر، تست هاوی (Howey) انجام می‌شود.

این تست که در مرکز اقدامات حقوقی SEC قرار دارد، نام خود را از پرونده‌ی مهم SEC علیه W.J. Howey گرفته و شامل یک چارچوب قانونی قدیمی (1946) طراحی شده است. نتایج تست هاوی مشخص می‌کند که آیا یک دارایی به عنوان یک سرمایه گذاری مشترک در یک پروژه مشارکتی (مانند یک پروژه ارز دیجیتال)، محسوب می‌شود یا خیر.

برچسب اوراق بهادار چه عواقبی برای رمزارز دارد؟

کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا ادعا دارد 19 توکن معاملاتی در صرافی بایننس و کوین بیس اوراق بهادار محسوب می‌شوند؛ زیرا بنا به دلایل زیر، معیارهای تست Howey را دارند:

1. برگزاری عرضه‌ی اولیه و رویدادهای جمع آوری سرمایه،
2. تعهدات توسعه مداوم و استفاده از رسانه های اجتماعی برای بیان ویژگی ها و مزایای پروتکل ها.

پس از انتشار لیست این 19 توکن، برخی از صرافی‌ها مانند رابین هود، این ارزها را از لیست خود خارج کرده‌اند. زیرا صرافی‌ها باید برای تجارت رمزارزهایی که در دسته‌ی اوراق بهادار هستند، مجوز دریافت کنند.

با این حال، منتقدان استدلال می‌کنند که استفاده از آزمون هاوی برای شناسایی اوراق بهادار، در دوره‌ای بسیار قبل از ظهور ارزهای دیجیتال متداول بود، برای دارایی‌های دیجیتال ناکافی است و می‌تواند منجر به نتایج نظارتی بیش از حد محدود کننده شود.

چه معیارهایی لازم است تا یک رمز ارز در دسته اوراق بهادار جای گیرد؟

به طور کلی، برای اینکه یک سرمایه گذاری مشترک به عنوان یک امتیاز و در نتیجه جزو اوراق بهادار شناخته شود، باید شامل سه شرط زیر باشد:

1. سرمایه گذاران باید پول یا دارایی را به یک شخص یا شرکت دیگری بسپارند.
2. سرمایه گذاران باید انتظار داشته باشند که سود یا بازده سرمایه‌ی خود را از فعالیت‌های دیگران (مانند مدیریت پروژه) کسب کنند.
3. سود یا بازده باید به طور مستقیم یا غیرمستقیم از فعالیت‌های دیگران (مانند مدیریت پروژه) تأمین شود.

اگر این سه شرط برآورده شود، پروژه مشارکتی به عنوان یک سرمایه گذاری مشترک در نظر گرفته می‌شود و باید مجوزهای لازم از نظارت‌کنندگان مالی مانند کمیسیون بورس و اوراق بهادار دریافت کند.

لیست کامل ارزهای دیجیتال طبقه بندی شده به عنوان اوراق بهادار

کمیسیون بورس و اوراق بهادار 19 رمز ارز را به عنوان اوراق بهادار در دعاوی علیه Binance و Coinbase مشخص کرده است. در اینجا لیست کامل توکن هایی که توسط SEC به عنوان اوراق بهادار نام‌گذاری شده‌اند، قرار داده شده است.

به غیر از استیبل کوین BUSD، ارزهایی که در این لیست قرار دارند، ریزش‌های جدی تجربه کرده‌اند. اما ریزش در بازار این ارز دیجیتال به همینجا ختم نمی‌شود؛ زیرا وقتی نگرانی در بازار به وجود می‌آید بیشتر ارزهای بازار را تحت تأثیر قرار می‌دهد.

لیست ارزهای دیجیتال طبقه بندی شده به عنوان اوراق بهادار ثبت نشده و غیر مجاز به همراه درصد ریزش در 24 ساعت گذشته:

جدول 19 ارز دیجیتال نام گذاری شده به عنوان اوراق بهادار
ردیف	نام ارز دیجیتال	نماد ارز	🔻ریزش 24 ساعته (%)
1	Cosmos	ATOM	-15.9
2	Binance Coin	BNB	-7.75
3	Binance USD	BUSD	-0.01
4	COTI	COTI	-18.54
5	Chiliz	CHZ	-21.6
6	Near	NEAR	-12.36
7	Flow	FLOW	-18.72
8	Internet Computer	ICP	-11.17
9	Voyager Token	VGX	-21.57
10	Dash	DASH	-23.67
11	Nexo	NEXO	-3.36
12	Solana	SOL	-21.34
13	Cardano	ADA	-22.67
14	Polygon	MATIC	-24.35
15	Filecoin	FIL	-16.37
16	The Sandbox	SAND	-20.44
17	Decentraland	MANA	-19.04
18	Algorand	ALGO	-16.25
19	Axie Infinity	AXS	-19.73

با اتهامات علیه Binance و Coinbase، لیست اوراق بهادار ادعایی SEC در مجموع 66 ارز دیجیتال مختلف را در بر می‌گیرد. هر توکنی که به عنوان اوراق بهادار طبقه‌بندی می‌شود، تحت مقررات و الزامات خاصی قرار می‌گیرد که بالغ بر ۱۰۰ میلیارد دلار از بازار کریپتو یا تقریباً ۱۰ درصد از کل سرمایه بازار است. رمزارزهای برجسته‌ای که پیش از این، توسط SEC به عنوان اوراق بهادار اعلام شده بودند، عبارتند از:

1. Ripple (XRP)
2. Telegram’s Gram (TON)
3. LBRY Credits (LBC)
4. OmiseGo (OMG)
5. DASH (DASH)
6. Algorand (ALGO)
7. Naga (NGC)
8. Monolith (TKN)
9. IHT Real Estate (IHT)
10. Power Ledger (POWR)
11. Kromatica (KROM)
12. DFX Finance (DFX)
13. Amp (AMP)
14. Rally (RLY)
15. Rari Governance Token (RGT)
16. DerivaDAO (DDX)
17. XYO Network (XYO)
18. Liechtenstein Cryptoasset Exchange (LCX)
19. Kin (KIN)
20. Salt Lending (SALT)
21. Beaxy Token (BXY)
22. DragonChain (DRGN)
23. Tron (TRX)
24. BitTorrent (BTT)
25. Terra USD (UST)
26. Luna (LUNA)
27. Mirror Protocol (MIR)
28. Mango (MNGO)
29. Ducat (DUCAT)
30. Locke (LOCKE)
31. EthereumMax (EMAX)
32. Hydro (HYDRO)
33. BitConnect (BCC)
34. Meta 1 Coin (META1)
35. Filecoin (FIL)
36. Binance Coin (BNB)
37. Binance USD (BUSD)
38. Solana (SOL)
39. Cardano (ADA)
40. Polygon (MATIC)
41. Cosmos (ATOM)
42. The Sandbox (SAND)
43. Decentraland (MANA)
44. Axie Infinity (AXS)
45. COTI (COTI)
46. Paragon (PRG)
47. AirToken (AIR)
48. Chiliz (CHZ)
49. Flow (FLOW)
50. Internet Computer (ICP)
51. Near (NEAR)
52. Voyager Token (VGX)
53. Nexo (NEXO)
54. Mirrored Apple Inc. (mAAPL)
55. Mirrored Amazon.com, Inc. (mAMZN)
56. Mirrored Alibaba Group Holding Limited (mBABA)
57. Mirrored Alphabet Inc. (mGOOGL)
58. Mirrored Microsoft Corporation (mMSFT)
59. Mirrored Netflix, Inc. (mNFLX)
60. Mirrored Tesla, Inc. (mTSLA)
61. Mirrored Twitter Inc. (mTWTR)
62. Mirrored iShares Gold Trust (mIAU)
63. Mirrored Invesco QQQ Trust (mQQQ)
64. Mirrored iShares Silver Trust (mSLV)
65. Mirrored United States Oil Fund, LP (mUSO),
66. Mirrored ProShares VIX Short-Term Futures ETF (mVIXY)

بهترین کار هنگام ریزش چیست؟

اگر شما از جمله کسانی هستید که در یک ارز دیجیتال سرمایه‌گذاری کرده‌اید و در واقع آن را در بخش اسپات خریداری کرده‌اید، در زمان‌های ریزش‌ گام‌های زیر را برای بهترین تصمیم گیری طی کنید.

دلیل ریزش امروز چیست و ریزش از چه نوعی است؟

• 1- دلیل ریزش امروز چیست؟
• ✅اگر ریزش فقط حرکت یک ارز در مسیر نزولی معمول خود است:  نیاز به واکنش سریع ندارد و برای جلوگیری از زیان،  می‌توانید در زمان دیگری که بازار سبز بود، سهم خود را بفروشید.
• ❌اگر دلیل ریزش یک موضوع فاندامنتالی مهم مانند انحلال یک شبکه یا یک صرافی است، هر چه زودتر سفارش فروش خود را باز کنید. چون ضرر و زیان امروز حتماً کمتر از فردا خواهد بود.
•  
• 2- آیا ریزش با حجم بالا اتفاق می‌افتد و ارز مورد نظر گام‌های ریزشی بلندی در مدت زمان کوتاهی روی نمودار برمی‌دارد؟
• ✅ اگر پاسخ منفی است، می‌توانید فروش را به زمان دیگری موکول کنید.
• ❌اگر پاسخ مثبت است، برای جلوگیری از زیان بیشتر، هر چه زودتر سفارش فروش باز کنید. چون در شرایط خاص، حتی ممکن است ارزش یک ارز دیجیتال صفر شود!

⚠️ توجه داشته باشید، زیرساخت اصلی تراکنش‌ها در ارز دیجیتال شبکه‌های بلاکچین است. هنگام وجود فشار فروش در بازار ارز دیجیتال، معمولاً صف فروش تشکیل می‌شود، شبکه‌های ارز دیجیتال شلوغ می‌شوند و کارمزد تراکنش‌ها بالا می‌رود. این امر موجب تعلیق سفارش‌ها در همه‌ی صرافی‌های ارز دیجیتال می‌شود. با این حال ثبت سفارش فروش در مواقع اضطراری، یکی از واجبات است.

پس از تصمیم گیری در مورد فروش سهمتان حالا نوبت جبران زیان است.

جبران زیان ناشی از ریزش

بسته به این که دلیل ریزش امروز چیست، شما می‌توانید در مورد جبران ضرر و زیان تصمیم گیری کنید:

1.  اگر در جریان یک ریزش معمولی زیان دیده شده‌اید، جبران خسارت را به وقت دیگری موکول کنید؛ زیرا ممکن است به علت شرایط روحی نامناسب، خسارت‌های بیشتر متحمل شوید. پس فکر انتقام از بازار را از ذهن خود بیرون کنید.
2. اگر در جریان یک ریزش گسترده زیان دیده‌اید و ارزها در حال ریزش با حجم بالا هستند، شما هم می‌توانید سوار بر این موج در جهت شورت، ترید کنید. زیرا در این مواقع نوسانات بازار بالاست، تنها روند بازار نزولی است و نیاز به تحلیل خاصی ندارد. فقط باید با شناخت سطوح حمایت و مقاومت، مراقب استراحت‌ها هنگام ریزش باشید.

مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: فوت و فن‌های نوسان گیری

ریزش تا کجا ادامه دارد؟

این سؤالی است که احساسات خریداران و فروشندگان به آن پاسخ می دهد. در حال حاضر بازار ارز دیجیتال قرمز و پر نوسان است.